👀supalogic.xyz

Категорія: finance

  • 💰🇬🇧🇺🇸 Спекуляції на ринку золота: активність в Лондоні та США зростає

    Кожного дня тисячі пасажирів Лондонського метро на Центральній лінії здійснюють підземний обхід навколо величезних підземних сховищ Банку Англії, де зберігається $500 мільярдів золота на користь держав, банків та інших фінансових установ. Поїзди проходять так близько, що працівники іноді чують глухий гул.

    З січня невелика команда, що контролює резерви, працює над «видобуванням» золотих злитків для трейдерів, які використовують рідкісну арбітражну можливість через спекуляції щодо можливого введення Трампом тарифів на дорогоцінні метали, разом з іншими імпортованими товарами.

    Торги можуть стартувати з одного кліка миші, але злитки потрібно фізично переміщати у великій кількості, що викриває серйозні логістичні вузькі місця на глобальному ринку золота. Інші батальйони працюють понаднормово, а переробні підприємства заброньовані на місяці для переробки золотих злитків з Лондона.

    Секретність сховищ, перевірена століттями, і низька вартість зберігання золота означають, що власники рідко переміщують своє золото. Але зараз золото виводиться з найбільшою швидкістю за останнє десятиліття. Понад 20 мільйонів тройських унцій з золота, що складає близько $60 мільярдів, надійшли до депозитаріїв Нью-Йорка після виборів у США, з великою частиною з Лондонського ринку золота.

    Активність на ринку перевищила попередні очікування: трейдери одержували прибуток до $50 за унцію, що могло перетворитися на сотні мільйонів доларів, якщо врахувати обсяги. Банк Англії, який тримає близько 420,000 золотих злитків, зазнав найбільшої витрати з 2012 року, керуючи своєю структурою в умовах високих навантажень.

    Ця ситуація викликала справжній ажіотаж на ринку, де ціни на золото коливаються в межах рекорду в $3,000 за унцію.

    За словами Джона Ріда, старшого стратега ринку у Всесвітній асоціації золота: «Те, що відбувається на ринку Лондона — це короткострокова логістика, але вона має реальні наслідки». Коли золото вийде з-за стін Банку Англії, ситуація повинна заспокоїтись.

  • 📈🇯🇵 Kura Sushi відновлює програми переваг для інвесторів: акції зростають

    Акції Kura Sushi Inc., оператора ресторанів з суші на конвеєрній стрічці в Японії, мають зростати після оголошення компанії про відновлення надання переваг для інвесторів.

    На момент 12:30 дня в Токіо ціна акцій становила ¥3,090, в той час як закриття попереднього дня було на рівні ¥2,590.

    Kura Sushi відновить програму надання переваг акціонерам після її зупинки у грудні. Однак компанія видасть ваучери на їжу замість купонів зі знижками, як це було раніше.

    Багато японських компаній заохочують приватних інвесторів перевагами, щоб компенсувати хвилю продажів з боку інституцій. Більше третини компаній пропонують подарунки, або “юутай”, такі як квитки в розважальні парки та купони. За даними веб-сайту компанії, індивідуальні інвестори володіють приблизно 45% акцій Kura Sushi.

    “Інституційні інвестори не дуже цікавляться юутай, тому можна бути впевненим, що сьогоднішній рух на 100% зумовлений роздрібними інвесторами, хоча обидва MS і GS з’являються в реєстрі як основні тримачі коротких позицій”, – написав Ендрю Джексон, керівник стратегії акцій в Японії в Ortus Advisors Pte., в нотатку, уточнюючи Morgan Stanley та Goldman Sachs Group Inc.

  • 📉🇬🇧 Проблема доступності житла в Великій Британії: аналітика та прогнози

    Якщо ви шукаєте можливість купити будинок у Великій Британії вперше, вам варто звернути увагу на Шотландію. Генеральний директор Skipton Group Стюарт Хейр пояснює у цьому тижневому випуску In the City, чому тут поєднуються нижчі ціни на житло та конкурентоспроможні доходи.

    Хейр разом з ведучим Девідом Мерріттом обговорюють останні дані з Індексу доступності житла Skipton, розглядаючи найбільш та найменш доступні регіони по країні. Вони також обговорюють ширшу проблему доступності житла в Великій Британії для первинних покупців.

    Практично 90% потенційних первинних покупців у Великій Британії не можуть дозволити собі купити житло, виходячи зі своїх фінансових можливостей. Хейр стверджує, що це не є стійкою ситуацією для ринку житла у Великій Британії в середньо- та довгостроковій перспективі.

    Він також розглядає, чому ціни на житло були такими стійкими в умовах зростання процентних ставок, які політики має впроваджувати уряд для забезпечення більш ефективного функціонування ринку та як закінчення пільгового періоду по збору гербового податку вплине на ринок.

  • 🏦🇦🇺 Blackstone планує фінансувати розширення AirTrunk через ринок ABS

    Blackstone Inc. розглядає можливість залучення коштів через ринок забезпечених активами облігацій (ABS) для фінансування планів розширення компанії AirTrunk Pte., австралійської фірми центрів даних, яку вона придбала минулого року.

    Згідно з інформацією від осіб, обізнаних у справі, приватна інвестиційна компанія веде попередні переговори щодо структурування облігацій ABS для залучення капіталу на підтримку росту AirTrunk в Азійсько-Тихоокеанському регіоні. Якщо угода буде реалізована, AirTrunk може стати однією з перших великих компаній центрів даних у регіоні, яка оформить угоду з сек’юритизації.

    Цей крок може забезпечити нове джерело фінансування для капіталоємного сектора, який в даний час фінансується переважно традиційними банківськими кредитами. Обговорення програми все ще перебуває на початковій стадії і може бути змінено.

    Банки з фінансуванням підтримують розвиток центрів даних по всій Азії, щоб підтримати бум штучного інтелекту, проте вони можуть не встигнути за швидкими темпами зростання. Попит у регіоні має зрости приблизно на 32% щорічно до 2028 року, в порівнянні з 18%-им зростанням у США.

    Оператори центрів даних, які часто мають обмежений капітал, можуть залучати частину цих коштів на ринку ABS, де вони можуть отримувати дешевше фінансування на основі доходу, який очікується від своїх об’єктів. Кредитори також мають доступ до ширшого кола фінансистів, крім банків, до яких належать пенсійні фонди, страхові компанії та сімейні офіси.

  • 🔋🇦🇺 Pilbara Minerals прогнозує відновлення попиту на літій завдяки CATL

    Найбільший виробник літію в Австралії, компанія Pilbara Minerals Ltd, повідомила про відновлення попиту на літій після відновлення роботи великого шахти та переробного заводу в Китаї, хоча зафіксувала чистий збиток у свому піврічному звіті.

    Ціни на карбонат літію впали приблизно на 87% з пікових значень у 2022 році, і знизилися більш ніж на 22% в порівнянні з аналогічним періодом минулого року. Це призвело до чистого збитку Pilbara Minerals у розмірі A$69 мільйонів (приблизно $44 мільйони) за шість місяців, що завершилися 31 грудня, про що йдеться в корпоративних звітах в четвер.

    Генеральний директор компанії Дейл Хендерсон заявив, що ціни та попит можуть незабаром відновитися внаслідок відновлення проекту Contemporary Amperex Technology Co. Ltd. (CATL) у Китаї. CATL є найбільшим виробником акумуляторів для електричних автомобілів у світі.

    “Відновлення роботи цієї шахти я розглядаю як позитивний знак”, – сказав Хендерсон в інтерв’ю Bloomberg TV. “Коли ми дивимося в заднє дзеркало і бачимо поступальне зниження цін протягом останніх 18 місяців, це призвело до кількох скорочень.”

    Відновлення CATL є частиною циклу товарних ринків та, скоріш за все, є знаком нестачі у постачанні та “сигналом необхідності”, зазначив Хендерсон. “Ми вважаємо, що ціни повинні піднятися, а для Pilbara створені умови для отримання вигоди від цього цінового зростання.”

    Ця компанія видобуває літій на шахті Pilgangoora на півночі Австралії, де наразі збільшується обсяг виробництва. Вона була змушена тимчасово закрити один із своїх переробних заводів за шість місяців до 31 грудня через низькі ціни, які зменшили маржу.

    Pilbara Minerals збільшила обсяги продажу та придбала Latin Resources Ltd., яка володіє не розробленими літієвими шахтами в Бразилії.

    Хендерсон зазначив, що, хоча всі активи компанії зараз представлені у формі сподуменіту, мінерал-джерела літію, він не виключає можливість розширення у сферу літієвого розсолу. “Це, безумовно, є в планах,” – сказав він. “Якщо ми вирішимо досліджувати цю можливість, ми, ймовірно, зробимо це в невеликому масштабі, оскільки це не є нашою основною компетенцією.”

  • 📈🇯🇵 Єна досягла найвищого рівня до долара з грудня

    Єна зросла на 0.7% до 150.46 до долара, що є найвищим рівнем з 9 грудня. Зростають й доходності урядових облігацій, при цьому 10-річні ставки досягли максимального рівня з 2009 року. За даними свопів, ймовірність підвищення ставок на зустрічі Банку Японії в липні становить 83%, що зросло з 70% на початку місяця.

    Член ради BOJ Хадзіме Такада заявив, що важливо продовжувати розглядати поступове підвищення ставок. В останніх даних Японії спостерігається перевищення прогнозів по ВВП та найшвидше зростання номінальних заробітних плат за останні три десятиліття.

    За словами Юджіро Гото з Nomura Securities, це важливо, оскільки Такада не висловив занепокоєння з приводу зростання доходностей.

    Зростання єни також відбувається на фоні очікувань щодо даних CPI, які будуть опубліковані в п’ятницю. Економісти прогнозують медіану 4%, що не спостерігалося з січня 2023 року.

    Якщо національний CPI перевищить очікування, існує ймовірність, що долар-єна впаде нижче 150, можливо, навіть до оголошення даних.

  • 🏦🇬🇧🇦🇺 Rio Tinto відкидає пропозицію Palliser щодо об’єднання лістингів

    Rio Tinto Group відкинула заклик активного інвестора Palliser Capital UK Ltd. об’єднати свої двійні лістинги у австралійську холдингову компанію, заявивши, що податкові витрати складуть мільярди і вигоди не буде.

    Palliser фіксував, що Rio варто закінчити лістинг у Лондоні, аргументуючи це тим, що об’єднання може «розблокувати $28 мільярдів у найближчому майбутньому» для акціонерів та що поточна структура коштувала інвесторам $50 мільярдів.

    «Рада твердо відкидає заяву Palliser про втрату вартості в $50 мільярдів за останні 30 років, з яких Palliser стверджує, що $35.6 мільярдів пов’язані зі структурними перешкодами, які викликані структурою DLC», – зазначила компанія. «На відміну від заяв Palliser, об’єднання не є дешевим рішенням з податкової точки зору.»

    Glencore Plc, ще один видобувний гігант, у середу заявила, що вивчає можливість переведення основного лістингу з Лондона, оскільки багато компаній залишають столицю Великобританії у пошуках глибшої ліквідності та вищих оцінок. BHP Group зробила це у 2022 році, тоді як нафтова компанія Shell Plc розглядає можливість переїзду до США.

    Рада Rio сказала, що минулого року провела незалежний огляд структури лістингу, але не знайшла жодних вигод. Компанія рекомендувала акціонерам проголосувати проти руху Palliser про залучення незалежної фірми для проведення ще одного дослідження.

    Реєстр акцій Rio значно більше орієнтований на Лондон в порівнянні з BHP на той час. Вона має приблизно три чверті своїх акцій, зареєстрованих у Великій Британії.

  • 💰🇺🇸 Долар перевищує 50% у міжнародних трансакціях у січні 2025 року

    У січні частка долара в міжнародних фінансових трансакціях досягла 50,2%, підвищившись з 49,1% у грудні, відповідно до даних служби Swift.

    Ця цифра є найвищою з тих пір, як консорціум оголосив про нові методи збору даних у середині 2023 року. Долар, як основна резервна валюта світу, займає значну частину платіжного потоку Swift, в середньому становлячи близько 48% загального обсягу за останні півтора року. Наступною найбільшою валютою є євро з 23%, а британський фунт складає 7,1%.

    Дані свідчать про економічні реалії, що підтверджують центральну роль долара в міжнародній торгівлі на фоні обговорень альтернатив використовувати американську валюту. “Якщо буде альтернатива долару, вона не повинна бути просто такою ж хорошою, як долар, вона повинна бути кращою”, – зазначив Марк Чендлер, головний стратег компанії Bannockburn Global Forex.

    Swift, аналог шаленої комунікаційної мережі, використовується глобальними банками для обміну інформацією один з одним під час укладення валютних угод. У 2022 році Swift почав виключати ряд великих російських банків зі своєї служби.

    Дебати про пошук шляхів торгівлі без використання долара продовжуються, зокрема серед країн BRICS, до яких входять Росія, Китай, Бразилія, Індія та ПАР. Валюта юань зайняла четверте місце за обсягом платіжного потоку в Swift, складаючи майже 3,8%. Президент США Дональд Трамп підкреслив важливість долара на міжнародних ринках, погрожуючи можливими 100% митами на країни BRICS, якщо ті перейдуть на власну валюту.

  • 📉🇮🇳 Огляд ринкових тенденцій в Індії: фінансовий сектор та долар

    Перед початком торгів ми представляємо огляд ключових новин та подій, які можуть вплинути на ринки. Сьогодні ми розглянемо:

    …

    Добрий ранок! Це Ашутож Джоші, репортер у сфері акцій в Мумбаї. Ф’ючерси Nifty вказують на обережний старт цього ранку і можуть слідувати за азійськими ринками вниз на фоні заклику президента Дональда Трампа до підвищення тарифів та нових обережних заяв ФРС щодо зниження процентних ставок. Оптимізм викликає щомісячний бюлетень Резервного банку Індії, який пропонує, що споживчий попит може відновитися, завдяки помірному інфляційному тиску та податковим знижкам.

    Індійські, корейські виробники лікарських засобів можуть виграти за рахунок Китаю
    Індійські контрактні виробники лікарських засобів разом із корейськими колегами мають зайняти провідні позиції на ринку Азіатсько-Тихоокеанського регіону, оскільки китайські компанії втрачають позиції, за словами аналітиків Macquarie. Вони очікують, що Індія займе ведучі позиції в сегменті маломолекулярних сполук, в той час як корейські компанії розширять присутність у сегменті великих молекул. Китайські компанії стикаються з труднощами через Закон США про біобезпеку, що спонукає клієнтів перенаправляти проекти до альтернативних постачальників. Ця тенденція є позитивною для таких компаній, як Divi’s Labs, Suven Pharma, Bluejet Healthcare та Syngene.

    Зростаючий долар може не піднести всі IT-акції
    Нещодавно сильний долар був хорошою новиною для сектора IT. Проте тепер це може і не справджуватися, з огляду на обережні прогнози стосовно витрат на технології та політики президента США Дональда Трампа. За словами Jefferies, ослаблення рупії тепер вигідне компаніям з великою експозицією до США і кращою комбінацією офшорних і місцевих працівників. Серед великих IT-компаній LTIMindtree і Wipro мають кращі позиції для отримання вигоди від рухів валют, в той час як у сегменті середніх компаній Sagility і Coforge помітно виграють.

    Ралі малих капіталів може стати пасткою для інвесторів, попереджають брокери
    Акції малих капіталів сильно відновилися в середу, перервавши дев’ятиденне падіння з 2,2% виграного. Проте брокери зауважують, що цей стрибок не підтримується обсягами, що свідчить про те, що це може бути більше технічне відновлення, ніж значиме повернення. Вони попереджають роздрібних інвесторів, щоб не піддаватися емоціям, оскільки великі трейдери з величезними позиціями у фундаментально слабких акціях можуть надувати ціни, щоб вийти зі своїх володінь.

    Дії аналітиків:

    Сьогодні три чудові статті від Bloomberg:

    І, нарешті…

    Незважаючи на загальне послаблення ринку, деякі сектори випереджають тренд. Зокрема, індекс фінансових послуг Nifty вийшов з укриття, впевнено закрившись вище 200-денної мобільної середньої в середу. Цей індекс, що складається з 20 акцій з банківського та фінансового сектору, має великий вага в Nifty 50, тому цей рух є хорошим індикатором того, що може очікуватися в майбутньому для бенчмаркового індексу.

    Щоб читати India Markets Buzz щодня, підписуйтесь на Bloomberg India в WhatsApp. Зареєструватися тут.

  • 📉🇹🇭 Уряд Таїланду розглядає заходи підтримки ринку рису

    Уряд Таїланду розглядає заходи підтримки внутрішнього ринку рису після того, як фермери активізували протести в Бангкоку через падіння цін.

    Міністр комерції Пічай Наріптапхан скликає панель з політики та управління рисом в четвер перед оголошенням рішень о 14:30 за місцевим часом, йдеться у заяві міністерства торгівлі.

    Ціни на тайський білий рис з 5% дефектами знизилися приблизно на 17% цього року, відповідно до даних Асоціації експортерів рису Таїланду. Індія, найбільший експортер у світі, послабила обмеження на постачання після вдалого сезону дощів. Це сприяє збільшенню постачання зерна, яке є важливим у харчуванні мільярдів людей та становить до 60% загального споживання калорій у деяких частинах Південно-Східної Азії та Африки.

    Фермери провели протест біля Урядового будинку в середу, вимагаючи допомоги, повідомляє Bangkok Post, після того як ціни на рис впали до найнижчого рівня з кінця 2022 року. Виробники в центральному Таїланді почали врожай ранніх культур, але ціни знизилися до 6,000-7,000 батів ($178-208) за тонну, в порівнянні з 10,000-11,000 батів рік тому, повідомляє газета.