👀supalogic.xyz

Позначка: #COMPLIANCE

  • ⚖️🇺🇸 Robinhood погодилася сплатити $26 мільйонів за порушення регуляторних норм

    Дві одиниці Robinhood Markets Inc. погодилися сплатити $26 мільйонів для врегулювання позовів Фінансової промислової регуляторної асоціації (FINRA), звинувативши компанію в неналежному реагуванні на червоні прапорці щодо потенційних порушень та за невиконання зобов’язань по перевірці особистості тисяч клієнтів.

    Штраф, накладений регулятором індустрії брокерів і дилерів, з’явився після окремого врегулювання на суму $45 мільйонів, яке Robinhood Securities і Robinhood Financial уклали в січні з Комісією з цінних паперів і бірж США (SEC), яка звинуватили компанію в ненадлежащому збереженні записів та у несвоєчасному звітуванні про підозрілу діяльність та інші проблеми.

    “Дії сьогодні нагадують членам FINRA, що дотримання основних регуляторних зобов’язань залишається критично важливим для захисту та обслуговування всіх інвесторів”, — сказав Білл Сент-Луїс, керівник виконання FINRA, у своїй заяві.

    Поряд з іншими звинуваченнями, регулятор зазначив, що Robinhood не контролювала соціальних медіа-впливових осіб, які отримували плату за рекламу фірми, а деякі з комунікацій у соціальних медіа вводили в оману інвесторів.

    Компанія також не дотримувалася зобов’язань щодо звітування для файлів даних, які називаються блакитні аркуші, що включають детальну інформацію про торгівлю, яку регулятори запитують для розслідування підозрілої торгівлі.

    FINRA заявила, що клієнти отримували незрозумілі роз’яснення про умови механізму, який фірма використовувала для захисту клієнтів від нестабільних цін на акції. Називаючи це коларингом, клієнти були заборонені купувати або продавати акції, ціни на які змінилися на більше ніж 5% між розміщенням і виконанням угоди. Коли клієнти знову подавали свої замовлення, іноді вони отримували гіршу ціну, зазначила FINRA.

    Дії FINRA проти компанії також включають вимогу, щоб Robinhood Financial сплатила $3,75 мільйона на відшкодування клієнтам торгової платформи.

    “Ми задоволені, що змогли врегулювати ці історичні справи, багато з яких відносяться до 2014 року, і які Robinhood Securities та Robinhood Financial з того часу виправили”, — сказала Еріка Кросланд, керівник регуляторного виконання та розслідувань компанії, у заяві.

    Robinhood часто потрапляла в заголовки навіть до того, як компанія стала публічною. У грудні 2020 року фірма погодилася сплатити $65 мільйонів для врегулювання звинувачень у тому, що не повідомила клієнтів, що продавала їхні торгові ордери високочастотним трейдерам та іншим компаніям.

    FINRA наклала штраф в майже $70 мільйонів на Robinhood у 2021 році, звинувачуючи компанію у введенні своїх клієнтів в оману щодо маржинальної торгівлі та у невиконанні контролю за технологіями та затвердженнями для трейдерів з опціонами.

    Під час пандемії клієнти масово переходили на додаток компанії, що послужило підґрунтям для бурхливого зростання мем-акцій, яке хитнуло ринок і призвело до зростання акцій GameStop Corp. та AMC Entertainment Holdings Inc..

  • 🏦🇺🇸 Super Micro: Чи зможе компанія зберегти акції на Nasdaq?

    Super Micro Computer Inc. зафіксувала зростання своїх акцій більше ніж на 90% цього року, проте наступний етап цього зростання залежить від можливості торгівлі акціями на основній біржі.

    Компанія з Сан-Хосе, Каліфорнія, має до 25 лютого, щоб подати всі свої незареєстровані фінансові звіти та відновити відповідність вимогам Nasdaq. Ця загроза дедлайна вплинула на акції.

    Припущення ринку полягає в тому, що всі документи будуть подані вчасно, за словами аналітика Wedbush Мета Брайсона: “Це в значній мірі закладено в акції на даний момент”.

    Акції почали зростати, коли компанія оголосила про призначення нового аудитора в листопаді та повідомила про план виконання вимог для Nasdaq. Super Micro підтвердила минулого тижня, що продовжує активно працювати над поданням звітів і вірить, що зможе встигнути у встановлений термін. Проте, акції залишаються майже на 50% нижче від максимуму, досягнутого в березні, коли виробник потужних серверів піднявся на тлі буму штучного інтелекту.

    Відновлення відповідності може повернути почуття нормальності для акцій, які були порушені звинуваченнями в бухгалтерських проблемах та затримках у поданні звітності. У серпні знаменитий продавець на короткий Hindenburg Research опублікував руйнівний звіт про Super Micro, що призвело до розслідування Міністерства юстиції США. Того ж місяця компанія пропустила термін подання свого річного фінансового звіту, а через два місяці Ernst & Young LLP пішла з посади аудитора через занепокоєння стосовно прозорості та управлінських питань.

    На думку Джима Келлехера з Argus Research, “акції, на наш погляд, все ще знаходяться на американських гірках, які почалися минулого року”.

    При позитивному розвитку подій, Super Micro очікує, що продажі досягнуть 40 мільярдів доларів у фіскальному році, що закінчується в червні 2026 року, перевищуючи середні оцінки аналітиків в 31 мільярд доларів.

    Проте Wall Street все ще обережно намагається оцінити Super Micro з п’ятьма рекомендаціями на купівлю, шістьма – на утримання та двома – на продаж. Принаймні п’ять аналітиків призупинили своє висвітлення, поки компанія не відновить відповідність.

    Навіть якщо Super Micro не відновить відповідність, це не означає, що компанія не зможе повернутися на біржу. Загроза делістингу нагадує ситуацію 2019 року, коли її акції були зняті з Nasdaq через нездатність подати звітність.

    Компанія отримала дозвіл на повторне приєднання до біржі в 2020 році, вирішивши розслідування з боку Комісії з цінних паперів и фондового ринку США, сплативши штраф у 17,5 мільйонів доларів.

    “Це повинно бути у свідомості інвесторів, що це сталося кілька разів, тому це можна вважати патерном, а не одноразовою подією”, – зазначив Брайсон.