👀supalogic.xyz

Позначка: #FINANCING

  • 🏦 Tropicana Brands Group шукає нове фінансування для вирішення боргових проблем

    Tropicana Brands Group, яка стикається з кризою ліквідності через падіння продажів соків, розглядає пропозиції щодо залучення нових інвестицій від кредиторів, за словами джерел, обізнаних зі ситуацією.

    На столі є пропозиція кредиту від TPG Angelo Gordon, повідомили люди, які побажали залишитися анонімними через конфіденційність переговорів.

    Деякі існуючі кредитори Tropicana, яка контролюється PAI Partners, також ведуть переговори з виробником соків про пропоноване вирішення боргових проблем, яке передбачає нове фінансування та реструктуризацію існуючих зобов’язань.

    Ці кредитори працюють за угодою, щоб вести переговори з компанією як координована група.

    Такі угоди співпраці стали звичайними на ринках проблемного боргу, оскільки кредитори намагаються повернути собі переговорну силу, яку вони втратили в останні роки в умовах зростання попиту на боргові зобов’язання.

    Представники TPG Angelo Gordon відмовилися коментувати потенційні переговори щодо фінансування. Tropicana, яка не відповіла на запити, отримує консультації від PJT Partners Inc. Також не було коментарів з боку Gibson Dunn, яке консультує групу кредиторів.

    Зниження доходів загрожує можливості Tropicana фінансувати себе та обслуговувати борги.

  • 🏦🇺🇸 Apollo Global Management надала кредит на $275 млн у Манхеттені

    Apollo Global Management Inc. надала кредит в розмірі $275 мільйонів для рефінансування пари житлових веж у фінансовому районі Манхеттена.

    Комплекс з двох будівель за адресою 63-67 Wall St. належить партнерству Rockpoint та Brooksville Co. з 2016 року, згідно з заявою в понеділок. Власники вклали кошти у ремонти, зокрема, в модернізацію загальних зон та амуніційних приміщень.

    Команда Newmark Group Inc. на чолі з Джорданом Рошлаубом, Ніком Скрибані та Крісом Крамером організувала фінансування від імені власників.

    Кредитори активно фінансують розкішні житлові проекти в таких місцях, як Манхеттен та Південна Флорида, оскільки попит на житло залишається високим. Apollo нещодавно надала кредит для проекту за адресою 685 First Ave. в Манхеттені, угода оцінювала вежу на 16% вище її продажної вартості 2022 року. У листопаді компанія фінансувала будівництво розкішних кондомініумів у Південній Флориді.

    Комплекс на Wall Street, що має більше 800 одиниць, спочатку був двома окремими офісними будівлями, які були перетворені на квартири у 2006 та 2004 роках. Одна вежа була побудована у 1921 році як штаб-квартира Munson Shipping Co., а інша — у 1928 році як штаб-квартира Brown Brothers Harriman & Co.

  • 📈🇨🇭 Idorsia Ltd. реорганізує борг для уникнення кризи ліквідності

    Idorsia Ltd. погодила реорганізацію свого боргового навантаження та нове фінансування від облігаціонерів, щоб уникнути небезпечної кризи ліквідності у швейцарській біотехнологічній компанії.

    Акції компанії виросли до 24% у Цюріху.

    Компанія з Базеля, яка розробляє та комерціалізує різні ліки, також представила план більш радикальної реорганізації, який передбачає продовження термінів погашення конвертованих облігацій на 800 мільйонів швейцарських франків (895 мільйонів доларів) на 10 років. Група облігаціонерів також готова надати компанії 150 мільйонів франків нового фінансування для забезпечення її діяльності в короткостроковій перспективі.

    Ця угода з фінансування з’явилася після того, як Idorsia не вдалося укласти угоду про продаж прав на ключовий препарат від гіпертензії, Tryvio, залишивши компанію без ресурсів для підвищення глобальних продажів. Comпанія покладалася на продаж прав на Tryvio як спосіб подолати кризу ліквідності, після того як вона вклала великі суми грошей у розробку продуктів.

    Однак компанія, яка погодилася на угоду з неперевіреним статусом у листопаді для глобальних прав на Tryvio, не підписала фінальну угоду, повідомила Idorsia, не називаючи цю компанію.

    В рамках свого плану збереження Idorsia також переглянула умови співпраці з американським партнером Viatris Inc., що зменшить її внесок у витрати на розробку двох інших препаратів на пізніх стадіях на 100 мільйонів доларів цього року, знижуючи її право на потенційні майбутні виплати за етапами на 250 мільйонів доларів. Публікацію звіту за рік компанія призупинила до 4 березня.

    Компанія також планує надати облігаціонерам можливість наблизитися до своїх активів. Idorsia об’єднає права на експериментальні ліки selatogrel і cenerimod, а також на Tryvio, у нову одиницю, яка випустить облігації. Існуючі власники отримають можливість обміняти свої конвертовані облігації на ці ноти.

    Враховуючи їхню готовність взяти участь у реорганізації, облігаціонери Idorsia також мають отримати певні акції та варранти в компанії.

    Компанія очікує досягти “комерційної прибутковості” з препаратом для сну Quviviq у 2026 році і загальної прибутковості наступного року, повідомив генеральний директор Андре Мюллер у заяві в середу.

    Хоча зміни у угоді з Viatris та додаткове фінансування боргу продовжують запас готівки до 2026 року, коли компанія може вийти на беззбитковість з Quviviq, “довгострокова стійкість бізнесу залишається під питанням”, зазначили аналітики Bloomberg Intelligence Майкл Шах і Христос Ніколетопулос.

    Idorsia втратила більше 90% своєї вартості з моменту відокремлення від Actelion після придбання Johnson & Johnson у 2017 році. Акції торгувалися на 20% вище за 1.10 франка станом на 10:14 ранку у Цюріху.

  • 🏦 MGM China планує синдикований кредит на $2 млрд для фінансування зростання казино

    MGM China Holdings Ltd. планує отримати синдикований кредит в розмірі близько $2 мільярдів, згідно з інформацією осіб, знайомих з ситуацією, оскільки оператор казино в Макао демонструє найшвидше зростання.

    Компанія проводить переговори з понад десятком банків щодо п’ятирічного кредиту, деномінованого в гонконгських доларах. Це буде перший синдикований кредит для групи з початку пандемії Covid-19, згідно зі зібраними даними Bloomberg.

    Отримані кошти будуть використані для рефінансування, і переговори тривають, тому деталі можуть бути змінені. Представник MGM China відмовився коментувати фінансування.

    MGM China стала однією з найшвидше зростаючих компаній-операторів казино в азіатському гральному хабі, отримавши суттєве розширення своїх ігрових столів, надане владами Макао під час пандемії. Її частка ринку ігрового доходу зросла до рекордних 15.8% минулого року, у порівнянні з приблизно 10% до пандемії.

    Група також розглядає розширення своїх курортів казино в Макао, оскільки прагне привабити клієнтів, що виходять за рамки традиційних високих роликів. Проте економічний спад у Китаї та регуляторний контроль можуть підірвати зростання сектора.

    У березні минулого року MGM China скасувала кредит у $750 мільйонів, який її материнська компанія MGM Resorts International надала під час пандемії у 2022 році. Після цього в червні оператор казино продав боргові зобов’язання на $500 мільйонів, щоб погасити частину кредиту.