👀supalogic.xyz

Позначка: #US

  • 🛢🇺🇸 Ціни на нафту знизились до трирічного мінімуму через OPEC та торгову напругу

    Нещодавнє падіння цін на нафту

    Ціни на нафту раптово вийшли з тривалого затишшя цього тижня, досягнувши трирічного мінімуму. Трейдери стикаються з питанням, чи може падіння продовжитися.

    Комбінація негативних факторів сформувала найгірші відчуття на ринку нафти за останній час. OPEC та його союзники несподівано оголосили про плани збільшення постачання, тоді як президент США Дональд Трамп продовжує загрожувати найбільшим торговельним партнерам Америки.

    Геополітичні ризики та прогнози

    Геополітичні ризики охолоджуються після того, як Росія висловила готовність обговорити тимчасове припинення вогню в Україні. Китай, найбільший імпортер нафти, наказав нафтопереробним заводам відмовитися від виробництва основних видів пального.

    Ці фактори призвели до падіння ф’ючерсів на нафту Brent нижче за діапазон $70-$85, в якому вони торговували здебільшого з вересня.

    Економічні наслідки

    Morgan Stanley знизив прогноз щодо середньої ціни на Brent до $70 за барель цього року. Goldman Sachs також вказує на ризики падіння цін нижче $70. JPMorgan Chase став першим, хто спрогнозував ціну на нафту в межах $50.

    Цей спад негативно позначається на фінансових ринках, і прогнози можуть вплинути на рішення трейдерів щодо інвестицій в нафту.

    Висновок

    Ціни на нафту можуть впасти далі, однак існує ризик, що зниження призведе до проблем з виробництвом. Наступні дані з макроекономіки США та Китаю також стануть ключовими для подальшого розвитку ринку.

  • 🏛️🇺🇸 Нові грантові політики адміністрації Трампа: вплив на науку

    Одна з перших змін, які впровадила адміністрація Трампа, полягала в корекції системи грантів Національних інститутів охорони здоров’я (NIH). Відповідно до нової політики, встановлено 15% ліміт на «непрямі витрати», що стосується наданих грантів.

    Ці кошти покривають витрати на утримання установи, які не пов’язані безпосередньо з новими витратами конкретного проекту. Як працюють гранти NIH? Які існують прямі та непрямі витрати?

    Про вплив цих змін ми говоримо з Карол Лабонне, біологом та дослідником Північно-західного університету, яка вже спостерігає результати нововведень.

  • 🏛️🇺🇦🇺🇸 Трамп закликає Україну до мирної угоди з Росією, не зважаючи на загострення

    Дональд Трамп продовжує тиснути на Україну, вимагаючи укладення мирної угоди, оскільки з’явилися сигнали, що Кремль готовий прийняти тимчасове перемир’я за певних умов.

    Американський президент намагається домовитися про закінчення війни, розпочатої російською агресією три роки тому, при цьому він змінив підтримку США щодо Києва та став ближчим до Москви.

    “Ми дуже добре справляємося з Росією,” – сказав Трамп журналістам в Овальному кабінеті в п’ятницю. “Чесно кажучи, мені важче мати справу з Україною.”

    Радники Трампа вже планують, як пом’якшити санкції, накладені на Росію через війну, включаючи обмеження цін на продаж нафти.

    Водночас, американські та українські чиновники готуються до зустрічі у вівторок у Саудівській Аравії, щоб поліпшити відносини і відновити американську допомогу зброєю та розвідкою до Києва, яку Трамп призупинив після конфлікту з українським президентом Володимиром Зеленським.

    Трамп викликав тривогу в Україні та серед її союзників у Європі своєю ідеєю примусити Київ погодитися на угоду, що влаштовує Кремль.

    Офіційні особи Росії минулого місяця висловили готовність розглянути короткострокове перемир’я за умови просування до остаточного мирного врегулювання.

    Зелений свідчив про останні атаки Росії як про доказ того, що Кремль “повинен бути змушений до миру.” Він також заявив, що “сьогодні відбувається дуже інтенсивна робота з командою президента Трампа.”

    Україна також відправляє своїх представників, щоб зустрітися з чиновниками адміністрації Трампа в Саудівській Аравії з метою досягнення «рамок для мирної угоди та початкового припинення вогню».

    Санкції проти Росії можуть бути послаблені, що викликало б новий розкол з союзниками, які тісно працювали з попередньою адміністрацією для введення обмежень.

    Росія відмовилася прийняти присутність військ НАТО на території України, відкинувши пропозицію європейських країн.

    Якщо Міністерство фінансів дозволить закінчення деяких угод, це може підсилити тиск на Кремль.

  • 📉🇺🇸 Долар США зазнає найбільшого тижневого падіння з 2022 року

    Індекс долара США йде до свого найгіршого тижня за більше ніж два роки, оскільки трейдери проявляють песимізм щодо американської економічної виключності, очікуючи, що торгові політики сповільнять зростання в найбільшій економіці світу.

    Індекс долара за версією Bloomberg впав на 2.4%, що слугує найбільшим тижневим спадом з листопада 2022 року. Зростання зайнятості в США стабілізувалося минулого місяця, в той час як рівень безробіття зріс, що вказує на ослаблення на ринку праці. Це підтверджує потребу у монетарному пом’якшенні та призводить до зниження доходності в США, що тягне за собою падіння долара.

    Тарифи, які були накладені, а потім призупинені президентом Дональдом Трампом, створили невизначеність та наклали тінь на економічні перспективи США. Це контрастує з планами витрат в Європі, особливо в Німеччині, що підняло євро до найкращого тижня з 2009 року.

    “Величезний фіскальний зсув у Німеччині підвищив очікування зростання в зоні євро, і це сталося в той час, коли побоювання щодо перспектив зростання в США зросли”, – заявив Лі Феррідж, стратег компанії State Street.

    Європейські плани щодо витрат підвищили валютні курси в регіоні. Шведська крона стала найкращим активом серед десяти провідних валют, зростаючи більше ніж на 7%, після чого йде євро з майже 5% вигодою. Канадський долар відставав від своїх колег через ризики, пов’язані з тарифами.

    В США зростання зайнятості стабілізувалося минулого місяця, в той час як рівень безробіття зріс. Трейдери продовжують очікувати трьох зниження процентних ставок від Федеральної резервної системи протягом семи залишкових засідань політики цього року.

    Спекулятивні трейдери, в тому числі хедж-фонди та керуючі активами, зменшили свої ставки на прибуток долара протягом шестого тижня поспіль, хоча позиціонування залишається довгим щодо долара, згідно з даними Bloomberg Terminal Комісії з товарних ф’ючерсів. Трейдери найменш оптимістично налаштовані щодо долара з кінця жовтня, перед президентськими виборами в США.

  • 📈🇺🇸 Мішель Боуен: Нейтральний рівень ставок ФРС зріс після пандемії

    Губернатор Федеральної резервної системи Мішель Боуен заявила, що нейтральний рівень для політики центрального банку, ймовірно, підвищився після пандемії Covid-19.

    Боуен зазначила, що кілька факторів, що переважали відразу після старту пандемії, такі як низькі витрати на запозичення та підтримка фіскальної політики, дозволили економіці США залишатися на міцних основах, навіть після того, як ФРС агресивно підвищила процентні ставки у 2021 і 2022 роках.

    Вона також сказала, що схожі фактори, ймовірно, призвели до підвищення так званого нейтрального рівня — рівня політики ФРС, який не сприяє, і не обмежує економічну діяльність. Економісти називають цей рівень R-зоря.

    «Один зі способів описати резистентність реальної діяльності до підвищення процентних ставок під час останнього циклу посилення — це сказати, що деякі з попередньо зазначених факторів призвели до зростання R-зорі», — сказала Боуен у своїй промові, підготовленій для заходу, що проходив у Нью-Йорку, організованого Школою бізнесу університету Чикаго.

    Вона також повідомила, що інвестиційний попит, ймовірно, отримав імпульс завдяки таким факторам, як зростання населення та збільшення продуктивності завдяки новим технологіям і створенню бізнесу.

    «Крім того, відсутність значної фіскальної консолідації також збільшила попит на заощадження», — додала Боуен. «Економіка з більшим інвестиційним попитом і дуже низьким рівнем заощаджень домашніх господарств, ймовірно, вимагає вищого рівноважного процентного рівня порівняно з нормами до пандемії».

    Боуен уточнила, що кампанія підвищення ставок ФРС у 2021 та 2022 роках, разом із їхніми останніми сигналами, що вони, ймовірно, утримуватимуть ставки на стабільному рівні, після ряду знижень наприкінці 2024 року, підкреслює їхній фокус на уповільненні інфляції до цільового рівня центрального банку у 2%.

    «Оскільки ми продовжуємо робити поступ у досягненні нашої мети у 2%, я очікую, що ринок праці та економічна діяльність стануть більшими факторами в обговореннях політики FOMC», — зазначила Боуен, посилаючись на Комітет з відкритого ринку.

  • 🛢🇺🇸🇦🇪 ADNOC з ОАЕ планує придбання газових родовищ у США

    Найбільша нафтовидобувна компанія Об’єднаних Арабських Еміратів ADNOC шукає можливість придбати свої перші родовища природного газу в США, щоб поглибити свою присутність в країні, повідомляють джерела, ознайомлені з ситуацією.

    Об’єднана Арабська Національна Нефтова Компанія (ADNOC) прагне укласти угоди, що доповнять нещодавні придбання хімічних заводів та об’єктів з експорту зрідженого природного газу в США. Генеральний директор ADNOC Султан Аль Джабер має представити інвестиційну стратегію компанії, зосереджену на США, під час виступу на конференції CERA Week у Х’юстоні.

    Підхід ОАЕ, ймовірно, зацікавлює президента США Дональда Трампа, який прагне залучити інвестиції в країну та збільшити обсяги виробництва енергії. Еміратські компанії обговорювали можливість створення дата-центрів у США, а також співпрацюють у технологічних та ініціативах з штучного інтелекту.

    Цього місяця ADNOC і OMV AG погодили умови для створення хімічного гіганта вартістю більше 60 мільярдів доларів, що включає спільну купівлю Nova Chemicals, яка має потужності на узбережжі Мексиканської затоки.

    Придбання газових родовищ забезпечить ADNOC доступ до пального та сировини для своїх хімічних заводів і об’єктів експорту LNG. Це також дозволить отримати вигоду від підвищення місцевих цін на газ.

  • 📉🇺🇸 Зростання облігацій США після звітності про ринок праці

    Облігації США зросли, додавши до своїх прибутків у 2025 році, після того як щомісячний звіт про роботу показав ознаки слабкості, що підтримує очікування трейдерів щодо зниження процентних ставок Федеральним резервом у найближчому році.

    Цей рух очолювали облігації з коротшим терміном погашення, які більш чутливі до змін з боку ФРС, зменшуючи дохідність дволітніх облігацій приблизно на п’ять базисних пунктів до 3,91%. Доходності 10-30 річних облігацій зменшилися менше.

    Звіт про роботу виявив, що роботодавці додали 151,000 робочих місць у лютому – менше за прогнози економістів – і рівень безробіття несподівано зріс до 4,1%.

    “Ринок облігацій зосереджений на зростанні рівнів безробіття та недопрацевлаштування,” сказав Анджело Манолатос, стратег з процентних ставок у Wells Fargo. “Хоча звіт може зняти найгірші побоювання, він все ще показує певне послаблення на ринку праці. І більше слабкості в цифрах урядового працевлаштування буде в наступних місяцях.”

    Незважаючи на це, трейдери продовжують очікувати три зниження ставок ФРС на 0,25% протягом семи різних зустрічей з політики цього року. Контракти призначають трохи менше ніж рівні шанси на перше зниження у травні. Глава ФРС Джером Пауел планує обговорити економічний прогноз США пізніше в п’ятницю на заході, який може змінити очікування щодо монетарної політики.

    Дохідність дволітніх облігацій впала до п’ятимісячного мінімуму 3,84% у вівторок, коли американські тарифи на імпорт з Канади, Мексики та Китаю привели до репресій. Президент США Дональд Трамп у четвер призупинив тарифи на мексиканський та канадський імпорт до 2 квітня.

    Секретар казначейства Скотт Бессент, виступаючи на CNBC у п’ятницю, сказав, що США стали залежними від державних витрат, і “буде період детоксикації”, коли країна відмовиться від цього.

    “Будемо спостерігати природне коригування, коли ми відмовимося від державних витрат,” зазначив він. “Ринок та економіка стали просто залежними.”

    Перед звітом про роботу облігації США йшли до свого першого тижневого збитку за практично два місяці. “Візьміть наступні два дні вихідних, вам це потрібно,” написав у нотатці Пітер Буквар, головний інвестиційний директор Bleakley Financial Group LLC. “Цей тиждень мав усе: суттєва ринкова волатильність акцій, облігацій, сировин та валют, великі економічні дані, геополітична та політична драма, торгові напруження та безліч важливих звітів про прибутки.”

  • 🛢🇺🇸 США планують витратити $20 мільярдів на відновлення нафтових резервів

    Міністр енергетики США Кріс Райт планує отримати до $20 мільярдів для досягнення мети президента Дональда Трампа щодо refill національних нафтових резервів до максимальної ємності.

    Ініціатива, яка може зайняти кілька років, відновить запаси «практично до верху», щоб підтримувати ефективний робочий стан, заявив Райт в інтерв’ю в четвер у Луїзіані після огляду заводу з експорту природного газу.

    Трамп сказав, що він планує відновити Стратегічний нафтовий резерв під час свого інавгураційного виступу в січні, у рамках широкої підтримки традиційної енергетики, яка також включає обіцянки підвищити внутрішнє виробництво нафти та зменшити регуляцію. Це сховище — найбільше такого роду — призначене для забезпечення захисту від збоїв у постачання нафти.

    «Врешті-решт, це те, для чого воно було створене — забезпечити максимальний захист для американського народу», — сказав Райт.

    Резерв був створений у мережі сольових печер після арабського нафтового ембарго в 1970-х роках. Його максимальна ємність становить близько 700 мільйонів барелів. Запаси різко зменшилися під час адміністрації колишнього президента Джо Байдена, коли ціни на бензин виросли після вторгнення Росії в Україну. Вони наразі складають 395 мільйонів барелів, згідно з даними Міністерства енергетики.

    Конгрес має затвердити фінансування для поповнення системи, що не гарантовано. Кошти Міністерства енергетики для купівлі вичерпалися після того, як адміністрація Байдена закупила близько 60 мільйонів барелів. Райт зазначив, що ще не зробив конкретного запиту до Конгресу на додаткові кошти.

    Усього США продали приблизно 290 мільйонів барелів з резерву під час Байдена, включаючи екстрене зняття, а також інші продажі, зобов’язані Конгресом, для покриття не пов’язаних витрат, таких як ремонти доріг.

    Ці зняття можуть мати витрати для резерву, який страждає від проблем з інфраструктурою через свій вік, сказав Райт.

    «Чи було пошкодження через швидкі зняття?» — сказав Райт. «Виглядає на те, що було. Отже, звичайно, частина грошей, які ми витратимо, підуть на обслуговування».

  • 📉🇺🇸 Несприятливий інвесторський настрій: вплив звіту про робочі місця на S&P 500

    Відчуття інвесторів настільки погане, що навіть дещо кращий, ніж очікувалося, звіт про робочі місця в США може спричинити ралі S&P 500, згідно з даними торгівельного столу Goldman Sachs Group Inc.

    Команда прогнозує приріст до 2% в еталонному індексі, якщо за місяць буде створено більше 150,000 робочих місць у лютому. Банк оцінює збільшення на 170,000, тоді як останні економісти, опитані Bloomberg, передбачають середнє збільшення на 160,000.

    Є «яскравий випадок» для зростання, враховуючи низькі настрої, ознаки стресу на ринку волатильності, сформовану коротку базу, та те, що акції починають виглядати перепроданими, зазначили вони в записці.

    S&P 500 впав цього року, так як сумніви щодо торгівлі штучним інтелектом завдали удару технологічним акціям. Інвестори також замінили дорогі акції США на дешевші міжнародні аналоги, оскільки зміна позиції президента Дональда Трампа щодо тарифів викликала плутанину.

    Еталонний індекс впав на 6.6% з моменту досягнення рекорду 19 лютого, тоді як Nasdaq 100, зосереджений на технологіях, впав майже на 10%.

    Все ж команда Goldman попередила, що акції можуть зазнати більш серйозних падінь, якщо дані про роботу — які будуть опубліковані о 8:30 ранку у Вашингтоні — підтвердять занепокоєння щодо уповільнення економічного зростання. Будь-яка цифра нижча за 150,000 може призвести до падіння S&P 500 до 2.5%.

    Необроблені дані про робочі місця зараз «сприймаються як бінарна подія для ризикових активів», зазначила команда. «Добрі дані — це добре, а погані дані — це погано, особливо на нестабільному ринку акцій.»

  • 📉🇺🇸 Інвестори в облігації стежать за даними про зайнятість у США

    Інвестори в облігації насторожені, очікуючи знаків економічної слабкості США у звіті про зайнятість, що оприлюднять в п’ятницю.

    Облігації США наближаються до першої щотижневої втрати за майже два місяці перед ключовим читанням даних про працю, які можуть прояснити ситуацію щодо наслідків торгової війни президента Дональда Трампа та зусиль із скорочення штату уряду.

    Економіка, безумовно, сповільнюється, стверджує Ганг Ху з Winshore Capital Partners. Якщо дані про зайнятість виявляться слабкими, ринки зроблять ставки на те, що ФРС знизить ставки в травні.

    Трейдери оцінюють ймовірність, що ФРС знизить ставки на чверть пункту в травні, у близько 50%. В цілому, вони очікують ослаблення на 73 базисних пункти до кінця 2025 року.

    Економісти, опитані Bloomberg, очікують, що звіт про зайнятість у лютому продемонструє зростання числа працюючих, при цьому рівень безробіття залишиться на рівні 4%.

    Крім того, зазначають ризик, що скорочення державних робочих місць, про які оголосив відомий підрозділ DOGE, можуть вплинути на широку економіку.

    Дані з ринку облігацій можуть свідчити про зміни в економічному середовищі, що викликає побоювання щодо майбутньої рецесії.